深圳天使母基金成立4年已出资64支子基金

金融小镇网5月20日讯：近期，深圳天使母基金对第22批拟参股子基金进行公示。三支子基金的管理机构分别为鼎晖投资、中美创投以及金沙江联合资本。

天眼查数据显示，目前深圳天使母基金共出资64支子基金，涉及的管理人包括深创投、松禾资本、天图资本、真格基金以及基石资本等多家头部股权投资机构。深圳天使母基金董事长姚小雄早前透露，目前该母基金历年累计投决已超过70亿元，涉及项目504个。

据官网信息，深圳天使母基金由深圳市引导基金出资成立，目前规模100亿元，是国内规模最大的一支市场化运营天使母基金，资金的90%投资于子基金，10%直投项目。

去年末，深圳天使母基金开始涉足直投，发起设立首支天使直投基金——深圳市天使一号创业投资合伙企业（有限合伙）（下称“天使一号基金”）。

据深圳天使母基金方面介绍，天使一号基金仅耗时三个月就完成了3亿元规模的募资。向上股权穿透，天使一号基金大股东为深圳天使母基金，持股33%，其它LP还包括深圳高新投、松禾资本；产业出资方华大制造、南钢钢铁；政府出资方哈尔滨国资委、赣州国资委等。

另据公开资料，天使一号基金主要投资标的为子基金已投或拟投项目，进行同轮次或后续轮次的投资。

深圳本地一家VC的IR告诉《科创板日报》记者，其所任职的机构近期正寻求深圳天使母基金的出资，尽管该机构此前已经有成功获得该母基金参股的经验，但仍表示最新一期基金获投的把握还是不算大。“竞争还是很激烈的，那么多机构申请，其实大家的专业水准、收益率其实都差不了多少，所以结果不好说。”

公开资料显示，深圳天使母基金是一支纯天使母基金，所投子基金100%投向天使项目。

根据公开的遴选标准，子基金申请机构必备的条件包括实缴资本不低于1000万元，具有私募股权投资基金管理人备案资质，原则上需注册在深圳，累计投资规模不低于1亿元，且有至少3个成功退出的项目案例，且退出部分的投资收益率超过50%。

在出资比例上，子基金向深圳天使母基金申请的出资比例，原则上不超过子基金认缴出资总额的40%，子基金存续期原则上不超过10年，主要投向深圳市扶持和鼓励发展的战略性新兴产业、未来产业和其他市政府重点发展的产业。

此外，深圳天使母基金设置的反投比例为1.75倍，即子基金投资于深圳本地项目的比例，原则上不低于天使母基金对子基金实缴出资比例的1.75倍。以深圳天使母基金出资原则上不超过2亿元算，子基金投资深圳本地的资金规模为不低于3.5亿元。

来源：科创板日报

金融小镇网（www.financetown.com.cn）声明本网站所收集的部分公开资料来源于互联网，转载的目的在于传递更多信息及用于网络分享，如您不希望作品出现在本站，可联系我们要求撤下您的作品。并不代表本站赞同其观点和对其真实性负责，也不构成任何其他建议。金融小镇网|创投小镇网是中企报集团旗下金融园区综合资讯平台，汇聚各省市金融小镇/创投小镇发展动态，聚焦金融、创投、私募等热点资讯，服务金融类投资类企业，免费提供入驻咨询、优惠政策申请服务。